Considere los pros y los contras de cómo pagar el próximo proyecto de remodelación o renovación de su hogar.
El costo de las renovaciones del hogar puede aumentar rápidamente y es posible que no esté interesado en gastar sus reservas de efectivo en actualizaciones en toda su casa. Mientras explora las opciones de financiamiento, refinanciar su hipoteca podría ser una buena decisión. Los precios inmobiliarios han tenido una trayectoria ascendente durante los últimos años, lo que ha dado lugar a una rápida equidad para los propietarios de viviendas en todo el país.
Descubra los pros y los contras de refinanciar su hipoteca para pagar sus renovaciones y si esta es la mejor estrategia financiera para usted.
Refinanciamiento de su hipoteca
Cuando refinancia su hipoteca, cancela el préstamo a su prestamista original y utiliza un nuevo prestamista con términos de préstamo completamente nuevos. A menudo, esto incluye una nueva tasa de interés (idealmente una más baja), un nuevo plazo de pago y algunos costos de cierre.
Si ha acumulado suficiente valor líquido en su casa, ya sea a través de renovaciones anteriores o el crecimiento del mercado, también puede solicitar un refinanciamiento con retiro de efectivo. Con esta opción, toma prestado más que su hipoteca original y recibe la diferencia en efectivo al cierre. La cantidad de capital contra el que puede pedir prestado varía según el prestamista, pero la mayoría le permite obtener una hipoteca que totaliza hasta el 80% del valor de la propiedad.
Ejemplo de refinanciamiento con retiro de efectivo
Digamos que compró su casa hace cinco años por $ 250,000. Hizo un pago inicial de $ 10,000 y los pagos de su hipoteca han reducido su préstamo hipotecario existente a $ 200,000. Hoy, su casa está valorada en $ 305,000.
Dado que la mayoría de los prestamistas permiten una relación préstamo-valor del 80%, potencialmente podría refinanciar y obtener una nueva hipoteca de $ 244,000. Dado que su antiguo prestamista solo necesita reembolsar el saldo original de $ 200,000, usted podría obtener esos $ 44,000 en efectivo para usar en un gran proceso de renovación de la casa.
Obviamente, otros factores se consideran como parte de su solicitud de refinanciamiento, incluidos sus ingresos, otras deudas y puntaje crediticio. Algunos prestamistas pueden permitirle pedir prestado más del 80% del valor de su vivienda, pero esto le da una idea de lo que puede esperar de forma conservadora.
Pros y contras de un refinanciamiento con retiro de efectivo
Refinanciar su hipoteca puede parecer una solución fácil para completar los proyectos de su casa y, en algunos casos, puede serlo. Sin embargo, antes de seguir adelante, tenga en cuenta tanto las ventajas como las posibles desventajas de este tipo de financiación de reformas.
Pros: Uno de los mayores beneficios del refinanciamiento con retiro de efectivo para financiar mejoras en el hogar es que las tasas de interés suelen ser mucho más bajas en comparación con un préstamo personal o una tarjeta de crédito. Además, sus pagos mensuales podrían ser más asequibles ya que se distribuyen a más largo plazo. Los plazos de los préstamos personales suelen oscilar entre dos y cinco años, mientras que puede refinanciar su hipoteca a cualquier plazo que desee (y pueda pagar), hasta 30 años.
Finalmente, el uso de fondos de retiro de efectivo no solo ayuda a mejorar su hogar de una manera que pueda disfrutar, sino que también puede agregar valor a su propiedad.
Contras: Hay algunas desventajas financieras que debe tener en cuenta al utilizar un refinanciamiento con retiro de efectivo. Para empezar, su pago hipotecario mensual será más alto de lo que estaba acostumbrado, ya que está pagando un monto de préstamo mayor. Además, si bien un plazo de pago más largo puede parecer que está repartiendo la carga financiera, todavía está pagando intereses durante la vigencia del préstamo, lo que puede acumularse con los años.
Otro punto a considerar es si es conveniente extender su hipoteca. Si ya ha realizado pagos durante 5 o 10 años, volver a una hipoteca de 30 años lo coloca en una edad aún mayor para pagar su casa.
Por último, recuerde que su hipoteca utiliza su vivienda como garantía. Si bien sus renovaciones pueden agregar valor a la propiedad, esa cantidad es hipotética hasta que la venda. Si no puede pagar sus nuevos pagos mensuales y se atrasa con la hipoteca refinanciada, eventualmente podría terminar en una ejecución hipotecaria y perder su casa. Debe sentirse muy cómodo con el monto refinanciado para evitar una pesada carga financiera.
¿Cuánto necesita para cubrir un proyecto de vivienda grande?
¿Puede un refinanciamiento con retiro de efectivo realmente cubrir los costos de una gran renovación de la casa? Claramente, depende de sus objetivos para el proyecto. Remodelar una cocina generalmente acumula los gastos más altos. Para actualizaciones cosméticas menores, como nuevos grifos, iluminación, hardware y pintura, espere gastar alrededor de $ 5,000. Para una revisión completa con nuevos gabinetes, encimeras y paredes derribadas, el precio podría subir hasta $ 50,000. A renovación del baño llevado a los postes podría costar entre $ 30,000 y $ 40,000. *
Es inteligente sopesar todas sus opciones de financiamiento para encontrar la mejor manera de pagar las renovaciones de su hogar. Si bien un refinanciamiento con retiro de efectivo conlleva cierto riesgo, es posible que se sienta cómodo con él si cuenta con una sólida red de seguridad financiera para mantenerse al tanto de los pagos de su hipoteca a lo largo del tiempo.
* Los costos de un propietario individual pueden exceder estas estimaciones según una variedad de factores, incluida la ubicación y los acabados elegidos.
